中东投资者支持以东南亚为重点的私募股权基金，以实现多元化
总部位于迪拜和新加坡的私募股权公司 TVM Capital Healthcare 表示，在中西方紧张局势不断升级的背景下，中东机构投资者热衷于利用东南亚不断增长的经济来实现投资组合多元化。 TVM Capital Healthcare 董事长兼首席执行官 Helmut Schuehsler 表示：“中东家族理财室过去几乎只关注美国和欧洲。他们不关注亚洲，现在这种情况正在改变。”该公司上个月宣布关闭其第二只中东基金，该基金募集了 2.5 亿美元。 TVM Healthcare Afiyah Fund LP 吸引了来自海湾国家和欧洲的机构投资者参与，由沙特阿拉伯公共投资基金子公司 Jada Fund of Funds 和沙特风险投资公司 (SVC) 领投。 舒斯勒说：“中国与沙特阿拉伯、阿联酋等国建立了联系，但最近，鉴于中国和美国之间的政治发展，中东国家正试图保持相当中立并与所有国家发展深厚关系，其中尤其包括东南亚国家。” TVM Capital Healthcare 已通过新基金投资了三个目标，其中包括越南眼保健服务提供商 Alina Vision。 TVM Capital Healthcare 还在筹备一只单独的东南亚基金，目标规模为 1.5 亿至 2 亿美元。据 Schuehsler 称，这只新基金已获得来自中东的两家主要投资者的承诺，预计将在今年年底前完成首次募资，这也是投资者首次承诺对该基金进行投资。 舒斯勒表示，除了地域多元化之外，中东有限合伙人（LP）也在拓宽其投资策略，超越传统的房地产投资，探索私募股权等另类资产类别。 “当我说私募股权时，我指的是大公司——它们是资本的主要接受者，”他说。“但随着时间的推移，中东投资者在私募股权领域的做法变得更加多样化，他们正在关注更专注于增长资本的小型企业和小型私募股权公司。” TVM Capital Healthcare 自 2010 年以来一直活跃于中东地区，投资于已开始产生收入流并代表“巨大”增长机会的扩张和成长期公司。董事长表示，该基金经理特别关注医疗保健制造和服务，投资规模为 1000 万美元至 3000 […]
史蒂夫·科恩的 Point72 将募集 10 亿美元推出专注于人工智能的对冲基金
纽约大都会队老板兼首席执行官 Point72 67 岁的 Steven A. Cohen 最近透露，他看好人工智能的长期前景，并 描述 它是一个“真正持久的投资主题”。 据消息人士透露，他计划推出一只独立的、专注于人工智能的对冲基金，交易全球人工智能硬件和半导体公司。 知情人士补充说，这家资产管理公司正寻求为该对冲基金筹集 10 亿美元，其中一部分资金将来自科恩本人和公司员工，其余资金将来自外部投资者。他们强调，Point72 将在今年晚些时候或 2025 年初推出新的多空股票基金，由投资组合经理埃里克·桑切斯 (Eric Sanchez) 管理。 这个独立实体将是 Point72 长期以来的第一只新对冲基金。这家资产管理公司目前拥有一只严格遵守市场中立原则的主要对冲基金，以及几家风险投资实体。有趣的是，由于需要更灵活的授权，新的公开股票发行将与中央基金分开。 “七大股票”领衔的是 英伟达，推动整个股市在 2024 年创下新高。利用人工智能系统和机器学习的科技和硬件股势不可挡的上涨，正在转化为该行业热情的提升。 科恩表示：“我不认为这是泡沫。我认为市场正在低估人工智能将为企业带来的一些影响。” 说 在接受 CNBC 采访时，他指出人工智能如何显著提高各行业公司的生产率，并补充说他的公司找到了一种节省 2500万美元 在 ChatGPT 等大型语言模型的帮助下。 他认为人工智能的影响是“变革性的”，它可以帮助公司彻底改革运营方式，提高效率，从而节省大量资金。 “将会有大赢家和大输家，”他在四月份的采访中表示，并补充说，尽管这可能需要数年时间才能显现出来，“但当你经历这样的技术变革时，它有点让我想起 90 年代，当时最好的新公司就是在那段时期诞生的。” 几年前，Point72 成立了其首只私募股权基金 Hyperscale，该基金利用人工智能来提高其收购公司的效率。该公司还于 2016 年成立了 Point72 Ventures，将科恩的基金投资于新兴科技公司。 史蒂夫科恩是如何发家致富的？ 科恩以高频交易和愿意在动荡的市场中承担风险以获得高回报而闻名。他的逆向投资和利用市场低效率的方法为他赢得了个人财富 198亿美元。 尽管科恩的风险偏好很高，但他拥有全面的风险管理系统，包括头寸调整、止损订单和对冲风险的多样化。 他创立了最成功的对冲基金之一 SAC Capital Advisors，该基金对内幕交易收取费用。该公司向投资者偿还了 […]
已停业的 Lynx Air 出售救生衣和氧气面罩以弥补损失
林克斯航空希望出售从救生衣到氧气面罩的所有物品，以弥补今年早些时候申请债权人保护之前遭受的部分损失。 这家已倒闭的廉价航空公司在上周提交的法庭文件中表示，它已与两家海外航空公司达成协议，出售包括座椅、轮胎和应答器在内的飞机零部件和设备。 该航空公司并不拥有其 9 架飞机的机队。根据临时首席财务官迈克尔·伍德沃德 (Michael Woodward) 的一份证词，其背后的六家租赁公司取消了交易并收回了飞机。 文件要求艾伯塔省高等法院批准协议，允许新罕布什尔州的 Aero 3 维修公司购买 50 多个机轮和刹车，并允许位于开曼群岛的 BOC Aviation 租赁公司购买其他 79 件物品，包括食品车和垃圾桶等。 Lynx 公司在 2 月底寻求债权人保护时欠下了 1.86 亿美元的债务，该公司表示，第三家公司“意外终止了有关四台涡扇喷气发动机的谈判”。 三个月前，这家总部位于卡尔加里的航空公司关闭，而与此同时，在行业整合和新冠疫情期间旅游业崩溃的影响下，廉价航空公司面临着持续的财务压力——如果它们还能生存下去的话。 去年 10 月，西捷航空关闭了其廉价航空子公司 Swoop。去年 5 月收购了总部位于多伦多的 Sunwing Airlines 后，西捷航空还计划在 2025 年 4 月之前关闭该公司并将这家廉价航空公司整合到其主线业务中。 超低成本航空公司 Flair Airlines 在过去 18 个月也遭遇了财务动荡。截至 11 月，该公司欠联邦政府 6720 万美元的税款，这些税款与组成其机队的 20 架波音飞机的进口税有关。 截至 2 月 22 […]
开始风险投资职业生涯：我建议反对
作者扬·沃斯（Jan Voss）有时在私募股权领域有过糟糕的经历。Lisa Kempke/商业内幕 Jan Voss 是 Business Insider 和 Gründerszene 的自由撰稿人。 沃斯的职业生涯始于高盛，之后在柏林多家家族办公室担任领导职务。 如今，他是柏林资产管理公司 Cape May Wealth 的董事总经理。 入职以来，我多次帮助学生解决就业问题。 年轻专业人士觉得特别令人兴奋的一个话题是风险投资——对投资未来的 Uber、Airbnb 或 Coinbase 的想法的着迷。 因此，许多学生问我直接进入风险投资对他们是否有意义。 但在担任两个家族办公室角色的风险投资人几年后，我的答案常常令学生感到惊讶：不，我认为这对大多数人来说没有意义。 准备好接受烈火的洗礼了吗？ 我的职业生涯始于高盛。 在那里，所有年轻的专业人士都会接受所谓的“分析师计划”，接受为期四到六周的培训，主题涉及金融模型、资本市场和软技能等。 但培训当然不会就此结束：毕竟，您周围有经验丰富的同事，他们将在最初几个月内向您解释流程和主题在金融市场中的实际运作方式，或者简单地解释如何编写专业的文章电子邮件。 1716510230 #开始风险投资职业生涯我建议反对 2024-05-23 14:24:15
海鲜连锁店红龙虾将请求加拿大法院在加拿大强制执行美国破产
据 CBC 新闻报道，在 Red Lobster 根据美国破产法第 11 章申请破产保护并宣布将关闭数十家海鲜餐厅几天后，该连锁店的加拿大同行将要求加拿大法院在加拿大执行美国破产令。 周四，加拿大律师林克·罗杰斯 (Linc Rogers) 向 CBC 新闻证实，将于 5 月 28 日向安大略省高等法院提出申请，要求加拿大承认并执行美国破产案。 Red Lobster Canada, Inc. 是一家在特拉华州注册成立的公司，在加拿大各地拥有并经营 Red Lobster 餐厅，该公司是美国破产法第 11 章备案的一部分，并在备案中被列为“相关债务人”。 “目前，加拿大的诉讼程序处于暂停状态，禁止任何债权人在加拿大对 [Red Lobster] 加拿大及其某些附属实体，”罗杰斯写道。 这家休闲餐饮连锁店在巅峰时期在美国和加拿大经营着 700 家餐厅，但它在 2023 年底在美国公布了重大财务损失，部分原因是去年夏天无限量虾促销活动成为其菜单上的固定内容。 听 | 红龙虾无休止的虾交易如何导致其衰落： 最前线23:56红龙虾的衰落不仅仅是因为无穷无尽的虾造成的吗？ 法庭文件显示，红龙虾公司正在调查持有该公司少数股权的海鲜供应商泰国联合公司 (Thai Union) 在此次造成 1100 万美元损失的促销活动中扮演的角色。 泰国联合集团的一位发言人上个月告诉加拿大广播公司新闻台 (CBC News)，该集团已经退出对红龙虾的投资，并且不会进一步发表评论。 1716495638 2024-05-23 18:25:43
KKR 正在洽谈收购医疗保健 BPO 公司 Infinx
孟买：KKR 正在寻求收购 Tandon 集团旗下的医疗保健 BPO Infinx Healthcare 的少数股权。 两名知情人士告诉《经济时报》，这家全球私募股权巨头可能投资约 1.5 亿美元（即 125 亿卢比）收购 Infinx 约 26% 的股份。“在全球需求的推动下，我们预计该行业（医疗保健 BPO）将在印度继续增长，并相信 Infinx 完全有能力通过其技术支持的解决方案来弥补这一差距。” KKR 告诉《经济时报》。 “我们将利用我们的本地知识和医疗保健专业知识来支持 Infinx 的增长并建立一个医疗保健平台，包括通过有机和无机增长战略。” 他拒绝透露更多细节，但表示，鉴于当地人才的深度和优质解决方案的范围，印度是世界顶级医疗 RCM 解决方案提供商之一。 上述一位人士表示，KKR 正在寻求通过补强收购（或者收购同一业务领域的小公司）将 Infinx 打造成一个平台，并随着时间的推移不断发展壮大。 Infinx Healthcare 总部位于圣何塞，与医疗计费公司、放射科团体、医生诊所和长期护理药房合作，提供完整的收入周期管理 (RCM) 解决方案。 RCM 是指识别、收集和管理收款的过程。 Infinx 于 2012 年以 Tandon Information Solutions 名义推出，还涉足医疗转录、资格和福利验证、完整的医疗计费、医疗编码（跨专业）和全面的应收账款管理服务。 该公司在印度四个主要城市开展业务，拥有超过 4,000 名员工。 Infinx Healthcare 首席执行官 Jaideep Tandon […]
“较长的债券期限对投资者来说是有意义的”
今年以来，利率再次上升，债券价格下跌。是的，普通债券基金的投资组合中通常包含期限约为五年的证券。 如果利率上升 0.5%，您将损失 2.5%，但您会获得 4% 的利息。 所以半年多了 2%——这至少在一定程度上将损失缓冲到了 0.5%。 另请阅读： 这些银行对利率很吝啬 现在哪里有债券可观的回报？我们目前非常喜欢美国抵押贷款银行发行的抵押债券，例如 房利美 和 房地美 发行。 在里面 美国 每个房屋建筑商都知道这两家银行。 由于美联储缩减了资产负债表，他们已停止从这两家提供商购买抵押债券。 由于这种影响，他们的债券目前很便宜。 此前，该债券的收益率仅比美国政府债券高0.1个百分点，但现在该证券的交易价格高出约1个百分点。 这对于没有重大信用风险的流动性证券很有吸引力。 我们将抵押贷款机会基金以及其他基金中的论文结合起来。 1716174080 #较长的债券期限对投资者来说是有意义的 2024-05-19 13:55:37
Reloy 2024 财年收入增长 65% 至 21 卢比，推荐销售额达到 1,450 卢比 | 初创企业
房地产科技初创公司的代表性形象 2 分钟阅读 最近更新时间 ： 2024 年 5 月 19 日 | 下午 3:06 是 HDFC Capital 支持的房地产科技初创公司 Reloy 帮助建筑商产生推荐销售，由于强劲的住房需求，上一财年的收入增长了 65%，达到 2.1 亿卢比。 该公司 2022-23 财年的收入为 1.27 亿卢比。 Reloy 创始人兼首席执行官 Akhil Saraf 告诉 PTI：“我们的增长得益于更高的推荐销售和客户获取。” “上一财年，我们帮助建筑商创造了价值 145 亿卢比的推荐销售额，”萨拉夫说。 该公司设定的目标是在本财年实现价值 350 亿卢比的推荐销售额。 Reloy 成立于 2015 年，一直专注于房地产忠诚度和推荐。 它是一个B2B2C房主和经纪人管理平台，帮助建筑商更高效地管理他们的建筑商和经纪人。 迄今为止，Reloy 已从多个投资者那里筹集了 1.3 亿卢比，其中包括持有该初创公司约 10% 股份的 HDFC Capital。 去年，该公司从投资者那里筹集了 72 […]
CVCA 报告称，随着私募股权市场反弹，第一季度加拿大风险投资业绩好坏参半
随着后期投资持续下降，种子前、种子阶段风险投资资金也随之减少。 最新的一份报告显示，2024 年第一季度风险投资 (VC) 融资结果好坏参半，私募股权 (PE) 活动大幅回升 报告。 根据加拿大风险投资和私募股权协会收集的数据，第一季度，加拿大科技初创公司的 128 笔交易中投入了近 13 亿加元的风险投资（CVCA）。 均相对于 2023 年第四季度。 第一季度的数据还体现了谨慎、对盈利能力的重视以及对生命科学、人工智能和清洁技术的关注。 就投资总额而言，这比 2023 年第一季度增长了 8%，这得益于人工智能 (AI) 初创公司的融资 表意文字, 拼写书， 和 无边界人工智能，健康科技公司包括 袖珍健康 和 弗洛索尼斯医疗金融科技公司 赫尔西姆，以及最后一英里交付提供商 大学大学。 然而，从交易数量来看，交易数量为 128 笔，同比下降 28%，是自 2020 年第三季度大流行开始以来的最低季度数字，因为加拿大科技行业继续应对 严峻的市场环境。 第一季度的平均交易额也飙升至 1000 万美元，较去年同期增长 47%。 CVCA 报告指出，“这种交易数量减少但规模较大的趋势表明，尽管投资者拥有资金，但在宏观经济形势充满挑战的情况下，他们更加谨慎，并优先考虑投资。” CVCA 首席执行官 Kim Furlong 在一份声明中指出，第一季度，投资者继续关注“支持财务状况良好、有弹性的公司”。 饰演 弗隆 预测到 BetaKit 今年早些时候，CVCA […]
私募股权什么时候开始投资运动队？
大多数主要联盟（很快可能包括 NFL）都允许私募股权 (PE) 基金持有其球队的股份，以至于机构投资者几乎无处不在：NBA、NHL、MLB 和 MLB 中至少有十几支球队MLS 在其所有权集团中拥有私募股权。 欧洲顶级足球联赛和一级方程式赛车，以及从女子足球到长曲棍球再到综合武术等不断发展的联赛，都拥有大量的机构所有权。 曾经，私募股权高管是“门口的野蛮人”（一本关于私募股权交易的著名书籍对他们的称呼），受到主流企业主的恐惧和辱骂。 现在，私募股权基金似乎是运动队所有者最好的朋友。 这怎么发生的？ 私募基金什么时候开始投资体育？ 为了回答这个问题，让我们退后一步，简要回顾一下 PE 的历史。 私募股权只是一家私人公司——通常是一群投资者——持有一家公司的所有权（股权）股份。 这些实体已经存在了很长时间，但我们所认为的 PE 的版本可能出现在 20 世纪初期th 世纪以来，有一种风格——风险投资——在二战后兴起。 人们普遍认为，20 世纪 70 年代末为简化税收以及降低许多企业用现金承担的风险所做的努力，实际上使私募股权公司到 1979 年陷入了休眠状态。 然后是 80 年代。 1980 年，大通货膨胀（经济学家称之为近二十年的物价快速上涨时期）达到了 15% 的峰值。 从那个峰值开始，利率（包括借贷成本）开始下降。 一群投资者看到了借钱越来越便宜的机会，并利用大量贷款来杠杆少量自有资金来收购企业。 在许多情况下，这些杠杆收购基金被称为“企业掠夺者”，因为它们经常收购一家公司，然后将其剥离——解雇工人、削减成本，并经常让他们背上更多债务——以偿还购买公司时所借的贷款。商业。 其他私募股权基金的积极性不那么高，但仍然专注于寻找他们认为运营状况不佳但可以重组的企业。 在这种情况下，体育联盟不会希望体育参与其中。 无论如何，体育运动并不希望加入运动队。 俱乐部规模太小，业界无法关心。 一个典型的例子：1980 年奥克兰运动家队——价值13.7亿美元 今天，由于参观人数较少，仅以 1,270 万美元的价格出售。 直到杰里·琼斯斥资 1.4 亿美元收购达拉斯牛仔队震惊世界，运动队才开始成为值得关注的投资，但其中大部分都用来购买他们的体育场。 在 20 世纪 90 […]